Мундариҷа

• Қадамҳо
• Қисми 1 аз 2: Гузоштани таҳкурсӣ
• Қисми 2 аз 2: Даромади солонаи худро ҳисоб кунед
• Маслиҳатҳо
• Огоҳӣ

Ҳисоб кардани даромади солонаи сармоягузорӣ бо як мақсад анҷом дода мешавад: муайян кардани меъёри ҳисобшудаи фоидаи дар давраи сармоягузории бастаи коғазҳои қиматнок. Гарчанде ки формулаҳои мухталифе, ки барои ҳисоб кардани даромади солонаи сармоягузорӣ истифода мешаванд, шояд душвор ба назар расанд, пас аз шиносоӣ бо чанд мафҳуми асосӣ ҳисоб кардани он барои шумо хеле осон аст.

Қадамҳо

Қисми 1 аз 2: Гузоштани таҳкурсӣ

1. 1 Бо мафҳумҳои асосӣ шинос шавед. Ҳангоми баррасии даромадҳои солонаи сармоягузорӣ, шумо борҳо бо якчанд истилоҳҳои калидӣ дучор хоҳед шуд. Онҳо дар зер тавсиф карда шудаанд:
   • Бозгашти солона: Бозгашти умумии сармоягузорӣ дар як соли тақвимӣ, аз ҷумла дивидендҳо, фоизҳо ва фоидаи бадастоварда.
   • Даромади солона: Меъёри солонаи даромад, ки тавассути коркарди маълумот дар давраҳое, ки камтар аз як соли тақвимӣ ба даст овардаанд, ба даст оварда мешавад.
   • Даромади миёна: Даромади миёнае, ки дар тӯли як муддат ба даст омадааст, ки бо роҳи ҳисоб кардани даромади умумии дар давраи тӯлонӣ ба даст овардашуда ва ба таври баробар дар давраҳои (кӯтоҳтар) паҳн кардани он ба даст оварда мешавад.
   • Даромади ҳисобшуда: даромаде, ки фоизҳои аз нав сармоягузорӣшуда, дивидендҳо ва фоидаи бадастомадаро дар бар мегирад.
   • Давра: Давраи муайяни вақт - рӯз, моҳ, семоҳа ё соле, ки дар он даромадҳои гирифташуда чен карда мешаванд.
   • Даромади ҷорӣ: Даромади умумии сармоягузорӣ, ки дар як давраи муайян чен карда мешавад.
2. 2 Бо принсипи ҳисоб кардани фоизи мураккаб шинос шавед. Фоизи маҷмӯӣ афзоиши фоидаест, ки шумо аллакай доред. Чӣ қадаре ки фоизи пасандозҳои шумо ҳисоб карда шаванд, онҳо ҳамон қадар тезтар афзоиш меёбанд ва шумо ҳар сол даромади калон мегиред. (Тасаввур кунед, ки тӯби барфӣ дар болои теппае меғелад, ки бо афзоиши суръаташ калон мешавад.)
   • Тасаввур кунед, ки дар соли аввал шумо 100 доллар сармоягузорӣ кардед ва 100%даромад гирифтед, яъне дар охири соли аввал шумо 200 доллар доред. Агар дар соли дуввум шумо танҳо 10% фоидаро ба даст оред, пас дар охири соли дуввум ба 200 доллари шумо боз 20 -и дигар зам мешавад.
   • Аммо агар шумо тасаввур кунед, ки дар давоми як сол шумо танҳо 50%даромад гирифтаед, пас дар аввали соли дуввум шумо $ 150 хоҳед дошт. Ҳамин фоидаи 10% дар соли дуввум ба шумо на 20 доллар, балки 15 доллар меорад.Ин назар ба 20 долларе, ки шумо дар мисоли аввал гирифтаед, 33% камтар аст.
   • Ҳамчун намунаи иловагӣ, биёед бигӯем, ки дар соли аввал шумо 50% аз даст додед ва шумо 50 доллар боқӣ мондаед. Он гоҳ шумо бояд танҳо барои барқарор кардани маблағи аввала 100% фоида ба даст оред (100% аз $ 50 = $ 50 ва 50 + 50 = $ 100).
   • Андозаи фоида ва мӯҳлати гирифтани он дар ҳисоб кардани даромади ҳисобшуда ва омӯхтани таъсири онҳо ба даромад дар асоси солона нақши калон дорад. Яъне даромади солона наметавонад нишондиҳандаи боэътимоди даромад ё зарари расонидашуда ҳисобида шавад. Аммо, даромади солона ҳангоми муқоисаи намудҳои гуногуни сармоягузорӣ муфид аст.
3. 3 Меъёри бозгашти вақтро барои ҳисоб кардани меъёри даромад, ки барои дубора сармоягузорӣ танзим шудааст, истифода баред. Масалан, барои дарёфти ҳисоби миёнаи арифметикии боришоти рӯзона ё талафоти вазн дар тӯли якчанд моҳ, шумо метавонед ҳисоби миёнаи арифметикиро истифода баред. Шояд шумо ин усулро дар мактаб омӯхтаед. Аммо, маънои арифметикӣ ба шумо дар шарҳи таъсири даромади такрорӣ ба дигар намудҳои даромад ё вақти гирифтани онҳо кумак намекунад. Барои фаҳмидани он, мо метавонем бозгашти геометрии вазнини вақтро истифода барем. (Парво накунед, мо ба шумо тарзи истифодаи ин формуларо меомӯзонем!)
   • Шумо дар ин ҷо маънои арифметикиро истифода бурда наметавонед, зеро ҳама даромади даврӣ аз якдигар вобаста аст.
   • Масалан, тасаввур кунед, ки шумо мехоҳед даромади миёнаи 100 долларро дар тӯли ду сол ҳисоб кунед. Дар соли аввал шумо 100 доллар ба даст овардед, яъне дар охири соли аввал шумо 200 доллар доред (100% аз 100 = 100). Шумо дар соли дуввум 50% аз даст додед - яъне дар охири соли дуввум шумо 100 доллар доред (50% аз 200 = 100). Ин ҳамон рақамест, ки шумо дар аввали соли аввал оғоз кардаед.
   • Ҳангоми ҳисоб кардани ҳисоби арифметикӣ, шумо ҳам даромадҳоро илова мекунед ва ҳам онҳоро ба шумораи давраҳо, яъне ду сол тақсим мекунед. Дар натиҷа, шумо мефаҳмед, ки даромади миёнаи шумо 25% дар як сол буд. Аммо вақте ки шумо ин ду даромадро муқоиса мекунед, мебинед, ки шумо воқеан чизе ба даст наовардаед. Солҳо якдигарро мувозинат карданд.
4. 4 Даромади умумии худро ҳисоб кунед. Аввалан, шумо бояд даромади умумии худро барои тамоми давраи ҳисобшуда ҳисоб кунед. Барои возеҳ будан, мо мисолеро истифода мебарем, ки дар он амалиёт дар шакли амонат ё гирифтани суратҳисоб сурат нагирифтааст. Барои ҳисоб кардани даромади умумии худ ба шумо ду рақам лозим аст: арзиши ибтидоӣ ва охири портфели шумо.
   • Арзиши ибтидоиро аз арзиши ниҳоӣ хориҷ кунед.
   • Шумораи натиҷаро ба арзиши ибтидоӣ тақсим кунед. Шумораи натиҷа фоида ҳисобида мешавад.
   • Агар дар давраи мавриди назар шумо зиён дида бошед, бақияи охири давраро аз тавозуни аслӣ хориҷ кунед. Сипас рақами натиҷаро ба тавозуни аслӣ тақсим кунед ва шумо бо арзиши манфӣ ба даст меоред. (Қадами охирин барои илова накардани рақами манфӣ ба ҷавоб лозим аст).
   • Аввал хориҷ кунед, сипас тақсим кунед. Он гоҳ шумо фоизи умумии фоидаро мегиред.
5. 5 Истифодаи формулаҳои Excel -ро барои чунин ҳисобҳо омӯзед. Формула барои ҳисоб кардани таносуби умумии даромад = (арзиши ниҳоии сандуқи коғазҳои қиматнок - арзиши ибтидоии портфели коғазҳои қиматнок) / арзиши ибтидоии сандуқи коғазҳои қиматнок. Формула барои ҳисоб кардани таносуби даромадҳои ҳисобшуда = дараҷа ((1 + таносуби умумии даромад), (1 / сол)) - 1.
   • Масалан, агар арзиши ибтидоии портфел 1000 доллар ва арзиши ниҳоии ҳафт сол пас аз 2500 доллар бошад, ҳисоб чунин хоҳад буд:
     • Таносуби умумии даромад = (2500-1000) / 1000 = 1.5.
     • Таносуби даромадҳои ҳисобшуда = дараҷа ((1 + 1.5), (1/7)) - 1 = .1398 = 13.98%.

Қисми 2 аз 2: Даромади солонаи худро ҳисоб кунед

1. 1 Даромади солонаи худро ҳисоб кунед. Пас аз ҳисоб кардани даромади умумӣ (ба боло нигаред), натиҷаро ба ин муодила дохил кунед: Даромади солона = (1+ даромад) -1 Пас аз ҳалли ин муодила, шумо рақамеро хоҳед гирифт, ки ба даромади солонаи шумо барои тамоми давра мувофиқат мекунад.
   • Рақами "1" дар нишондиҳанда (шумораи ками берун аз қавс) воҳиди ченкардаамонро ифода мекунад, яъне 1 сол. Агар шумо хоҳед, ки ҷавоби аниқтар гиред, шумо метавонед 365 -ро барои дарёфти даромади рӯзонаи худ истифода баред.
   • "K" маънои миқдори давраҳое, ки мо чен мекунем. Ҳамин тариқ, агар шумо даромади худро барои 7 сол ҳисоб кунед, шумо бояд ба ҷои "K" рақами "7" -ро ворид кунед.
   • Масалан, фарз кунед, ки коғазҳои қиматноки шумо дар давоми ҳафт сол аз 1000 то 2500 доллар афзоиш ёфтааст.
   • Аввалан, даромади умумии худро ҳисоб кунед: (2500-1000) / 1000 = 1.50 (даромад аз 150%).
   • Сипас даромади солонаи худро ҳисоб кунед: (1 + 1.50) -1 = 0.1399 = 13.99% даромади солона. Ҳамааш ҳамин!
   • Тартиби муқаррарии ҳалли масъалаҳои математикиро истифода баред: аввал қадамҳои қавсро иҷро кунед, сипас бо нишондиҳанда кор кунед, пас хориҷ кунед.
2. 2 Даромади нимсолаи худро ҳисоб кунед. Ҳоло, бигӯем, ки шумо мехоҳед даромади ҳафтсола даромади нимсола (даромад дар як сол ду маротиба, ҳар шаш моҳ) ҳисоб кунед. Формулаи ҳисобкунӣ якхела аст; шумо танҳо бояд шумораи давраҳои ченшударо тағир диҳед. Дар натиҷа, шумо даромади нимсола мегиред.
   • Дар ин ҳолат, шумо 14 давраи нимсола доред - ду сол дар давоми ҳафт сол.
   • Аввалан, даромади умумии худро (2500-1000) / 1000 = 1.50 (даромад аз 150%) ҳисоб кунед.
   • Пас меъёри солонаи даромадро ҳисоб кунед: (1 + 1.50) -1 = 6.76%.
   • Шумо метавонед онро бо дарназардошти он ба 2: 6.76% x 2 = 13.52% ба даромади солона табдил диҳед.
3. 3 Эквиваленти солонаро ҳисоб кунед. Шумо инчунин метавонед эквиваленти солонаро дар муддати кӯтоҳтар ҳисоб кунед. Масалан, фарз кунед, ки шумо танҳо даромади нимсола доред ва эквиваленти солонаро донистан мехоҳед. Мо ба шумо хотиррасон мекунем, ки формулаи ҳисобкунӣ якхела аст.
   • Дар шаш моҳ арзиши коғазҳои қиматноки шумо аз $ 1,000 то $ 1050 афзоиш ёфт.
   • Бо ҳисоб кардани даромади умумии худ оғоз кунед: (1050-1000) /1000=.05 (5% даромад барои шаш моҳ).
   • Ҳоло, агар шумо хоҳед бидонед, ки эквиваленти солона чӣ гуна хоҳад буд (бо назардошти сатҳи даромад ва ҳисобкунӣ бетағйир боқӣ мемонад), шумо бояд ин қадамҳоро иҷро кунед: (1 + .05) -1 = 10.25% даромади солона.
   • Новобаста аз давомнокии давра, агар шумо формулаи дар боло зикршударо риоя кунед, шумо ҳамеша метавонед натиҷаи худро ба даромади солона табдил диҳед.

Маслиҳатҳо

• Фаҳмидан ва қобилияти ҳисоб кардани даромади солонаи коғазҳои қиматнок муҳим аст, зеро шумо даромади солонаи худро барои муқоиса бо дигар сармоягузорон ва инчунин муқоисаи нишондиҳандаҳои фаъолияти онҳо истифода хоҳед бурд. Ҳамин тариқ, шумо бо хатари эҳтимолии мубодила ошно хоҳед шуд ва муҳимтар аз ҳама, шумо заифии стратегияҳои сармоягузории худро муайян карда метавонед.
• Ин ҳисобҳоро иҷро кунед, то ин гуна муодилаҳоро ба осонӣ ҳал кунед. Бо амалия, шумо метавонед ин ҳисобҳоро зуд ва ба осонӣ анҷом диҳед.
• Парадокс, ки дар оғози ин мақола зикр шуда буд, дар эътирофи он аст, ки натиҷаи сармоягузорӣ, чун қоида, аз рӯи натиҷаҳои саҳмҳои дигар баҳо дода мешавад. Ба ибораи дигар, зарари андаке дар натиҷаи болоравии нархҳо дар бозор аз фоидаи ночиз, вале хатарнок беҳтар аст. Ҳама чиз нисбӣ аст.

Огоҳӣ

• Боварӣ ҳосил кунед, ки амалҳои арифметикиро бо тартиби дақиқ иҷро кунед, вагарна шумо натиҷаи нодуруст мегиред. Аз ин рӯ, беҳтар аст, ки пас аз иҷрои ин амалҳо кори худро дубора тафтиш кунед.